1. Sytuacja klienta — wykończenia wnętrz mieszkań premium
Nasz klient — pan Ł. (przedsiębiorca z Łodzi, prowadzący jednoosobową działalność gospodarczą od 2018 roku, a od 2022 roku spółkę z o.o.) — prowadzi firmę specjalizującą się w wykończeniach pod klucz mieszkań premium i loftów w Łodzi (Manufaktura, Księży Młyn, śródmieście postindustrialne). Firma zatrudnia 7 osób — 2 brygady wykończeniowe (gładzie, malowanie, wylewki, glazura), 1 stolarz wykończeniowy, kierownik prac.
Specyfika branży wykończeń premium: wysoki standard wykonania, drogi materiał (parkiet egzotyczny, marmur do łazienek, designerskie panele ścienne), oczekiwania klientów co do detali, marża 15–20% netto przy obrotach 80–150 tys. zł miesięcznie. Klienci to głównie indywidualni nabywcy mieszkań premium (prawnicy, lekarze, kadra zarządzająca, zagraniczni inwestorzy mieszkaniowi), umowy zawierane bezpośrednio (bez generalnego wykonawcy).
Problemy zaczęły się w II kwartale 2025 roku. Trzech kolejnych klientów (zlecenia 95 000 zł, 130 000 zł, 165 000 zł) spowolniło płatności o 60–90 dni z różnych powodów — opóźnienia w przekazaniu mieszkań przez dewelopera, zmiany w projektach (delikatność wykończeń wymagała 2–3 iteracji), spór o zakres robót dodatkowych (2 spośród 3 klientów). Firma zmuszona była finansować bieżącą produkcję z kredytu obrotowego i zaległości u dostawców.
Kiedy pan Ł. trafił do nas w połowie października 2025 roku, dostawca paneli ściennych włoskich skierował sprawę do komornika (35 000 zł), a ZUS prowadził egzekucję administracyjną na 4 miesiące zaległych składek. Konto firmowe było zablokowane od 5 dni.
2. Skąd dług 290 000 zł — rozbicie na trzy grupy wierzycieli
Po pełnej analizie dokumentów (umowy z 5 klientami premium, kontrakty leasingowe na 2 furgony i specjalistyczne narzędzia, deklaracje VAT i ZUS DRA) zidentyfikowaliśmy strukturę zobowiązań. To kluczowy krok, ponieważ w restrukturyzacji nie wszystkie długi można zredukować — wierzytelności publicznoprawne (ZUS, Urząd Skarbowy) są spłacane w 100% w ratach układowych, a procentowa redukcja dotyczy wyłącznie zobowiązań prywatnych.
| Wierzyciel | Kwota | Status w układzie |
|---|---|---|
| Bank Millennium (kredyt obrotowy) | 80 000 zł | PRYWATNY — możliwa redukcja |
| Dostawcy materiałów wykończeniowych (parkiet egzotyczny, marmur, designerskie panele ścienne) | 60 000 zł | PRYWATNI — możliwa redukcja |
| Leasing (2 furgony serwisowe + szlifierki, narzędzia stolarskie premium) | 30 000 zł | PRYWATNY — możliwa redukcja |
| Podwykonawcy (układacz parkietu egzotycznego, glazurnik specjalistyczny) | 30 000 zł | PRYWATNI — możliwa redukcja |
| Suma wierzytelności prywatnych | 200 000 zł | — |
| ZUS (4 m-ce zaległych składek za 7 zatrudnionych) | 40 000 zł | 0% redukcji — 100% spłaty w ratach układowych |
| Suma ZUS | 40 000 zł | — |
| Urząd Skarbowy — VAT (zaległy 2 kwartały) | 35 000 zł | 100% spłaty w ratach układowych |
| Suma Urząd Skarbowy | 35 000 zł | — |
| Koszty komornicze i opłaty egzekucyjne | 15 000 zł | Umorzone z mocy prawa po zatwierdzeniu układu (art. 7701 KPC) |
| ŁĄCZNIE | 290 000 zł | — |
Dlaczego rozdział wierzycieli jest kluczowy?
Zgodnie z polską praktyką restrukturyzacyjną, wierzytelności wobec ZUS i Urzędu Skarbowego nie podlegają redukcji procentowej — są spłacane w 100% w ratach układowych. Postępowanie zatrzymuje egzekucję publicznoprawną i pozwala spłacać te zobowiązania w komfortowych miesięcznych ratach. Redukcja w PZU dotyczy wyłącznie wierzytelności prywatnych (bank, dostawcy, leasing, podwykonawcy). Koszty komornicze ulegają umorzeniu z mocy prawa po zatwierdzeniu układu (art. 7701 KPC).
3. Działania kancelarii — wniosek do KRZ, obwieszczenie, wstrzymanie egzekucji
W przypadku firmy wykończeń premium kluczowe było zachowanie reputacji w segmencie premium — utrata klientów oznacza utratę całego segmentu (rekomendacje są kluczowe, klienci sprawdzają firmę przed podpisaniem umowy). Wybraliśmy postępowanie o zatwierdzenie układu (PZU) — najszybszą i najmniej widoczną dla klientów ścieżkę, która pozwala uzyskać moratorium na egzekucje od dnia obwieszczenia w Krajowym Rejestrze Zadłużonych (art. 226e Prawa restrukturyzacyjnego).
Łącznie od pierwszej konsultacji do obwieszczenia w KRZ minęło 18 dni. Konto firmowe zostało odblokowane w 20. dniu. Komornik zawiesił czynności egzekucyjne. ZUS wstrzymał egzekucję administracyjną. Pan Ł. wprost poinformował 2 z 3 klientów o postępowaniu układowym (3. klient nie był aktywny — projekt zawieszony) — wszyscy zaakceptowali sytuację i kontynuowali współpracę.
Kluczowy moment — uwolnienie zaległych płatności od klientów
Po obwieszczeniu w KRZ pan Ł. wraz z kancelarią przygotował krótkie pismo informujące klientów o postępowaniu — z naciskiem na fakt, że PZU nie wpływa na realizację bieżących umów, a moratorium chroni firmę przed komornikiem dostawcy materiałów. Dwóch klientów uwolniło zaległe transze (90 000 zł i 65 000 zł) w ciągu 7 dni, co dało firmie świeży cash flow na finalizację 3 mieszkań premium do końca 2025 roku.
4. Wynik PZU — finansowy efekt układu
Po obwieszczeniu nadzorca układu przeprowadził głosowanie wierzycieli. Bank Millennium, dostawcy materiałów premium, leasingodawca i podwykonawcy specjaliści przystąpili do jednej grupy układowej z propozycją 50% redukcji kapitału. ZUS i Urząd Skarbowy — zgodnie z prawem — bez redukcji procentowej, ale z rozłożeniem na raty układowe.
| Pozycja | Kwota | Wynik |
|---|---|---|
| Wierzytelności prywatne — redukcja 50% | 200 000 zł | 100 000 zł umorzone, 100 000 zł do spłaty |
| ZUS — bez redukcji | 40 000 zł | 40 000 zł do spłaty w ratach układowych |
| Urząd Skarbowy — bez redukcji | 35 000 zł | 35 000 zł do spłaty w ratach układowych |
| Koszty komornicze | 15 000 zł | Umorzone z mocy prawa (art. 7701 KPC) |
| Łącznie do spłaty po układzie | 175 000 zł | 50 rat × 3 500 zł / m-c |
Sprawdzenie matematyczne: 50 × 3 500 zł = 175 000 zł. Plan ratalny rozłożony na 4 lata i 2 miesiące, pierwsza rata płatna 30 dni po prawomocnym zatwierdzeniu układu. Miesięczna obsługa zadłużenia: 3 500 zł — przy obrotach 80–150 tys. zł miesięcznie i marży 15–20% netto jest to kwota obsługiwalna.
5. Co dalej — plan klienta na lata 2026–2030
Pan Ł. kontynuuje wszystkie aktywne kontrakty wykończeniowe. W planie na kolejne lata:
- Spłata 50 rat po 3 500 zł zgodnie z układem (kwiecień 2026 – maj 2030).
- Wprowadzenie standardu „50% przy podpisaniu umowy, 30% po wykonaniu 50% prac, 20% po końcowym odbiorze" — z zaliczką 50% przy podpisaniu zamiast wcześniejszych 30% (eliminacja ryzyka finansowania klienta).
- Wprowadzenie obowiązkowego protokołu odbiorów częściowych co 2 tygodnie z fotodokumentacją — dla zminimalizowania sporów o zakres prac.
- Dywersyfikacja segmentu — pan Ł. zaplanował na 2026/2027 wejście w segment biurowców klasy A (mniejsze marże, ale bardziej przewidywalne płatności poprzez fundusze inwestycyjne), zachowując 60% obrotów w premium mieszkaniowym.
- Stworzenie poduszki finansowej 50 000 zł na koncie rezerwowym, zgodnie z zaleceniami nadzorcy układu.
6. Lekcja dla branży budowlanej
- Klienci premium są wymagający, ale lojalni — jeśli komunikacja jest uczciwa. Pan Ł. obawiał się, że ujawnienie postępowania układowego klientom doprowadzi do utraty kontraktów. W rzeczywistości 2 z 3 klientów uwolniło zaległe transze w ciągu tygodnia po otrzymaniu rzetelnego pisma o postępowaniu — bo woleli skończyć projekt z dotychczasowym wykonawcą niż szukać nowego.
- Aktualne raty leasingowe trzeba płacić, nawet w restrukturyzacji. Furgony serwisowe, szlifierki specjalistyczne, narzędzia stolarskie premium — bez tego sprzętu firma wykończeniowa traci konkurencyjność. PZU pozwala objąć układem raty zaległe (z ewentualną redukcją), ale bieżące raty leasingowe (po obwieszczeniu w KRZ) muszą być regulowane terminowo (art. 256 ust. 2 pr. restr.).
- Spory o zakres prac to klasyka segmentu premium. Klient ogląda dwóch sąsiadów premium, pojawiają się zmiany w projekcie wnętrza, „chcę jednak inny parkiet". Każda zmiana = przesunięcie terminu = potencjalny spór. Wzorzec umowy musi obejmować klauzule o zmianach (akceptacja pisemna, dodatkowy termin, dodatkowe wynagrodzenie) — to klucz do uniknięcia restrukturyzacji.
- ZUS i Urząd Skarbowy dalej trzeba spłacić w 100%. W wykończeniach premium udział kosztów osobowych jest wysoki (specjaliści, niewielka skala) — często 35–45% kosztów bezpośrednich. Każdy, kto obiecuje „umorzenie ZUS w restrukturyzacji" — kłamie. Co PZU faktycznie daje wobec wierzytelności publicznoprawnych: zatrzymuje egzekucję komornika administracyjnego i pozwala rozłożyć dług na wieloletnie raty układowe.
7. Ważna uwaga prawna
Niniejszy case study opiera się na rzeczywistym przebiegu postępowania o zatwierdzenie układu prowadzonego przez kancelarię Szałański i Partnerzy w roku 2025/2026. Dane klienta (imię, dokładna lokalizacja apartamentów, nazwy klientów) zostały zanonimizowane, a kwoty nieznacznie zaokrąglone w celu ochrony tajemnicy handlowej. Zgodnie z polską praktyką restrukturyzacyjną, wierzytelności wobec ZUS i Urzędu Skarbowego nie podlegają redukcji procentowej — są spłacane w 100% w ratach układowych. Skuteczność konkretnej restrukturyzacji zależy od indywidualnej sytuacji firmy. Niniejszy materiał ma charakter informacyjny i nie stanowi porady prawnej w rozumieniu ustawy o radcach prawnych.
← Wróć do artykułu: Restrukturyzacja firmy budowlanej — specyfika branży i case study
Klienci premium opóźniają płatności? Zatrzymaj komornika zanim utracisz wykonawców.
W PZU moratorium na egzekucje uzyskuje się w 14–18 dni od pierwszej konsultacji. Skontaktuj się — przeanalizujemy umowy z klientami, kontrakty z dostawcami premium i listę wierzycieli. Konsultacja online dla klientów spoza Warszawy i Białegostoku.
+48 573 580 873Zobacz inne case studies — restrukturyzacja firm budowlanych
Niniejszy case study ma charakter informacyjny i został zanonimizowany. Imiona, nazwy firm, lokalizacje obiektów i szczegółowe kwoty zostały zmienione w celu ochrony prywatności klienta. Opisane postępowanie opiera się na przepisach ustawy z dnia 15 maja 2015 r. — Prawo restrukturyzacyjne (art. 226e, art. 256, art. 312) oraz art. 7701 Kodeksu postępowania cywilnego. W sprawach indywidualnych skonsultuj się z radcą prawnym.